KINERJA PORTOFOLIO SAHAM MENGGUNAKAN TEORI MARKOWITZ, TREYNOR AND BLACK DAN SINGLE INDEX SEBELUM DAN SESUDAH TAX AMNESTY

Putri, Karina Eka (2017) KINERJA PORTOFOLIO SAHAM MENGGUNAKAN TEORI MARKOWITZ, TREYNOR AND BLACK DAN SINGLE INDEX SEBELUM DAN SESUDAH TAX AMNESTY. Masters thesis, PPM Manajemen.

	Text Cover.pdf Download (149kB)
	Text Abstrak.pdf Download (965kB)
	Text Daftar isi.pdf Download (179kB)
	Text BAB 1.pdf Restricted to Registered users only Download (633kB)
	Text BAB 2.pdf Restricted to Registered users only Download (236kB)
	Text BAB 3.pdf Restricted to Registered users only Download (480kB)
	Text Daftar Pustaka.pdf Download (177kB)
	Text Tesis Lengkap.pdf Restricted to Repository staff only Download (9MB)

Abstract

Asia merupakan tempat yang baik untuk berinvestasi. Hasil survei tren investasi global tahun 2015 yang dilakukan oleh Schroders yang menyatakan sebanyak 48,5% investor di seluruh dunia percaya bahwa Asia memberikan potensi imbal hasil terbaik. Sekitar 75% investor Asia berpikir bahwa Asia memiliki potensi untuk memberikan imbal hasil terbaik. Namun terdapat harta milik warga negara baik di dalam ataupun di luar negeri yang belum seluruhnya dilaporkan dalam Surat Pemberitahuan Tahunan Pajak Penghasilan. Sedangkan Indonesia membutuhkan dana untuk pembangunan yang sangat besar. Pada tahun 2016 Menteri Keuangan Sri Mulyani mencetuskan kebijakan Tax Amnesty. Tax Amnesty di Indonesia diselenggarakan melalui tiga periode yang dimulai dari 1 Juli 2016 sampai dengan 31 Maret 2017. Kebijakan Tax Amnesty bertujuan agar menarik minat pemilik dana di luar negeri asal Indonesia. Namun karena banyaknya risiko dalam berinvestasi membuat investor enggan melakukan investasi. Risiko tersebut dapat diminimumkan dengan cara diversifikasi, yaitu dengan menggabungkan sejumlah saham dalam sebuah investasi yang berbentuk portofolio. Namun dalam pembentukan portofolio akan timbul masalah lain yaitu tidak diketahui berapa proporsi dana agar membentuk portofolio yang optimum. Dalam Penelitian ini akan dibahas mengenai kinerja portofolio yang optimal yang dibentuk dengan menggunakan Single Index, Treynor and Black dan Markowitz sebelum Tax Amnesty dan sesudah Tax Amnesty, serta meneliti dampak Tax Amnesty bagi kinerja portofolio saham yang tercatat pada BEI sehingga mendapatkan metode yang terbaik diantara tiga teori yakni teori Markowitz, Treynor and Black dan Single Index untuk digunakan setelah adanya Tax Amnesty sebagai strategi investasi (agresif, defensif dan hybrid) bagi investor.

Item Type:	Thesis (Masters)
Uncontrolled Keywords:	Finance, Tax, Tax amnesty
Subjects:	D Finance > D Finance
Divisions:	Program Studi Megister > Manajemen Eksekutif Muda
Depositing User:	Slamet SPJ Pujiana
Date Deposited:	13 Apr 2020 03:02
Last Modified:	03 Nov 2020 01:43
URI:	http://repo.ppm-manajemen.ac.id/id/eprint/260

Actions (login required)

View Item